Laiks.
Aviokompānijas gūst labumu no nepārtrauktas cilvēku plūsmas un zemām, stabilām degvielas cenām.
Tātad diezgan diena, kad Virgin Australia otrdien atgriezīsies Austrālijas vērtspapīru biržā pēc 685 miljonu dolāru (439 miljonu dolāru) piesaistīšanas sākotnējā publiskajā piedāvājumā (IPO).
Austrālijas otrā lielākā aviosabiedrība pēc tirgus daļas pēc tam, kad Qantas Airways tika ieslodzīts (būtībā privatizēts) 2020. gadā pēc tam, kad privātā kapitāla gigants Bain Capital to izglāba no administrācijas.
Aviokompānija pārdeva 236,2 miljonus akciju katrā ar USD 2,90, novērtējot to par 2,32 miljardiem USD uz pilnībā atšķaidīta, norāda Reuters.
Bains, kurš nopirka Virgin par 3,5 miljardiem dolāru, ieskaitot saistības, redzēs, ka tās akcija samazinās līdz 39,4percentno aptuveni 70%, savukārt Qatar Airways, kas nesen iegādājās aviokompānijā, saglabās 23%, parādīja IPO prospekts.
IPO piesaistīja stingru pieprasījumu ar institucionālajiem investoriem, kas iesniedz indikatīvus rīkojumus, kas ir vairāk nekā darījums, kad sākās grāmatu veidošana, parādīja reuteru redzēto termiņu.
Fondu pārvaldnieki sacīja, ka akcijas, kuru cena ir gandrīz 30% atlaide Qantas, bija stimuls pirkt.
Virgin vietējā lidojumu tirgus daļa ir 34,4% no marta, salīdzinot ar Qantas 37,5%, parādīja Austrālijas konkurences un patērētāju komisijas ziņojumu.
Jun Bei Liu, Ten Cap dibinātājs, ir neapstrādāts Cornerstone traders:
“No mūsu viedokļa IPO cenu noteikšana piedāvāja pievilcīgu atlaidi Qantas, ļaujot akcionāriem gūt labumu no Virgin darbības uzlabošanas mērķiem un strukturāliem astes virzieniem, piemēram, premium biļešu pieprasījuma pieaugumu.
“Virgin vietējā uzmanība un riska degvielas pozīcija nodrošina noturību ģeopolitiskā un preču tirgus riskos.”
Jaunava atvairīja savu starptautisko biznesu Baina īpašumā. Tas ir atsācis lidojumus ar tāliem lidojumiem uz Dohu, izmantojot nomas līgumu ar valstij piederošu Kataru.
IPO ir paredzēts nodrošināt maksas negaidītu par investīciju bankām Goldman Sachs, UBS un Barrenjoey ar 2% no ienākumiem, kas samaksāti parakstītājiem, liecināja prospekts. Ir iespēja maksāt vēl 1% stimulēšanas maksu.
IPO apjoms Austrālijā dažu pēdējo gadu laikā ir izliekts ar plakani, un līdz šim 2025. gadā ir tikai viens saraksts 6,4 miljonu USD vērtībā, salīdzinot ar 319 miljonu dolāru vērtām sarakstiem līdz tam pašam laikam pagājušajā gadā, liecināja LSEG dati.
(Tajā dominēja strīdīgā un daudz apgrūtināta meksikāņu ātrās ēdināšanas ķēdes Guzman Y Gomez palaišana)
“Veiksmīga neapstrādāta debija palīdzēs atdzīvināt Austrālijas vājo IPO tirgu,” sacīja Liu.
“Svaigu kapitāla piegādi, jo īpaši no labi atbalstītiem, augsta līmeņa sarakstiem, ir ļoti svarīgi veselīga kapitāla tirgum.”
